O gerenciamento de capital é uma parte muito importante do trading, independentemente do instrumento financeiro que você escolher. A ideia por trás desse conceito é ser capaz de gerenciar seu dinheiro de maneira eficiente não só para manter sua estabilidade, mas também para aumentar seu saldo com o passar do tempo. Se você já conhece os fundamentos básicos, pode começar a operar na Binolla.

Qualquer que seja a sua estratégia, ser capaz de encontrar pontos de entrada não é suficiente para ter sucesso no trading e nos investimentos. Mesmo que você ache que seu sistema de trading é perfeito, ou quase isso, sem um gerenciamento de capital adequado, você pode acabar ficando no mesmo lugar ou até perdendo parte dos seus investimentos. Ao ler esse artigo, você saberá mais sobre o gerenciamento de capital e como aplicá-lo na sua rotina de trading.

O Que é Gerenciamento de Capital?

No contexto do trading, o gerenciamento de capital significa aplicar algumas estratégias e técnicas para limitar seus riscos e aumentar seus lucros ao longo do tempo. Uma das maneiras mais fáceis de gerenciar seus fundos no trading é definir limites para os tamanhos das posições, algo que se aplica a qualquer mercado ou instrumento financeiro que você escolher.

O gerenciamento de capital representa 50% do sucesso dos traders profissionais. Nós até já mencionamos que você pode usar qualquer tipo de estratégia de trading, mas sem um gerenciamento de fundos adequado, não será possível aumentar seus lucros ao longo do tempo.

Por Que o Gerenciamento de Capital é Importante?

Para esclarecer melhor o assunto, vamos dar uma olhada num simples exemplo da vida real. Imagine que você guardou um bom dinheiro (vamos dizer R$ 100.000,00) e quer comprar um motorhome. Você tira todas as suas economias do banco e até adiciona seu salário mensal para realizar seu sonho. Agora, depois que comprou seu motorhome, você pode andar pela cidade e até fazer passeios em florestas, montanhas ou perto de um rio.

Entretanto, agora você não tem mais nenhum dinheiro. Ou seja, podemos dizer que sua estratégia de orçamento falhou. O mesmo se aplica ao trading nos mercados financeiros. Se você fizer um gerenciamento de capital inadequado, correrá o risco de perder tudo muito mais rápido do que pode imaginar. Portanto, esse tipo de gerenciamento é muito importante e você deve aprender a controlar seu orçamento antes mesmo de abrir seu primeiro trade.

Quais São os Riscos de Não Utilizar o Gerenciamento de Capital no Trading?

Existe um antigo ditado que diz, “Corte suas perdas cedo e deixe os lucros fluírem”. Nesse contexto, seu principal objetivo no trading é seguir essa regra. Sem um gerenciamento de capital adequado, você pode acabar arriscando mais do que pode arcar. Logo a seguir, está uma lista de riscos e erros que podem arruinar seu trading:

• Perder todo o seu capital. Algo muito comum de acontecer é um trader iniciante perder todo o dinheiro que depositou para fazer trading;
• Apostar que um único trade que vai te deixar rico. É muito comum os iniciantes acreditarem erroneamente que um único trade pode mudar suas vidas. Mesmo que teoricamente isso possa acontecer, as chances de você fazer um trade que mude toda a sua vida são quase zero;
• Não saber o quanto investir em cada trade. Um dos erros mais comuns de acontecerem é os traders não calcularem o tamanho da posição de cada trade;
• Investir com base na média de trades com perda. Esse é um erro crucial que pode acabar com todo o seu saldo. Essa estratégia é parecida com o Martingale, que não é uma boa abordagem de gerenciamento de capital e envolve grandes riscos. 
• Não saber como maximizar trades lucrativos. Um dos fundamentos básicos para ter sucesso no trading é saber como fazer seus lucros aumentarem. Sendo assim, você deve ser capaz de maximizar seus trades lucrativos e aproveitar essas situações (isso se aplica ao mercado Forex e de ações);
• Fazer trading por vingança. Essa é uma das piores estratégias que os iniciantes frequentemente aplicam no trading. No caso, eles abrem posições durante uma sequência de perdas tentando recuperar o dinheiro perdido. A pior coisa dessa estratégias é que, na maioria das vezes, os traders aumentam significativamente o tamanho das posições e quebram todas as regras possíveis do gerenciamento de capital;
• Não saber quando terminar uma sequência de perdas. Por último, mas não menos importante, os traders frequentemente não sabem quando cortar ou sair de uma sequência de perdas (isso se aplica aos traders de Forex e ações). Dessa maneira, eles ficam acumulando mais perdas em vez de analisar os motivos de suas falhas e encontrar melhores oportunidades para abrir os trades. Além disso, se você não sabe quando cortar suas perdas, acabará perdendo grandes quantias de dinheiro mesmo com um único trade.

Estratégias de Gerenciamento de Capital para Aplicar no Trading

Você pode tentar elaborar suas próprias estratégias de gerenciamento de capital sozinho. Porém, é muito melhor seguir alguns princípios básicos que foram formulados por várias gerações de traders. Logo abaixo, estão as estratégias mais populares e úteis de gerenciamento de capital.

A Regra dos 2%

Essa é uma regra muito simples e objetiva que, aliás, raramente é seguida por iniciantes. Um dos motivos disso é que os traders frequentemente acham que quanto mais eles arriscarem, mais podem ganhar. Embora isso até pareça lógico, arriscar mais dinheiro pode causar danos significativos ao seu orçamento de trading.

A regra dos 2% é relevante para o trading de opções digitais e CFDs de Forex. A ideia por trás desse conceito é não arriscar mais do que 2% do seu saldo em cada trade. Por exemplo, se você tem US$ 100 no seu saldo, não poderá investir mais do que US$ 2 ao comprar uma opção digital ou um par de moedas.

Essa abordagem é ótima para iniciantes, pois assim eles não precisarão ficar perdendo tempo pensando no valor de cada trade. Em vez disso, eles poderão focar em suas estratégias e em outros aspectos.

Método Fixed Fractional, ou Fracionário Fixo

Essa estratégia de gerenciamento de capital se aplica apenas aos CFDs de Forex e ações. De acordo com a ideia dessa abordagem, se você, por exemplo, comprar um par de moedas ou qualquer outro ativo por US$ 10, e o preço desse ativo subir, então você pode comprar mais ativos para aumentar ainda mais os seus lucros. Porém, ao usar essa técnica, você precisa utilizar stop losses ou definir níveis nos quais tirará seus lucros caso o preço vá para outra direção. Essa parte é muito importante, pois seus eventuais lucros podem se transformar em perdas e, dessa maneira, você pode até acabar perdendo mais do que pode arcar com cada trade.

Vamos dizer que você comprou o par EUR/USD a 1,1000 e o preço subiu, chegando a 1,1050. Nessa situação, você pode usar o método fixed fractional e comprar ainda mais ativos já que seu primeiro trade foi bem-sucedido. Entretanto, se você não utilizar stop losses, e o EUR/USD ficar abaixo de 1,1000, acabará tendo perdas no seu primeiro trade e também nos seguintes, caso os ativos que comprar tenham uma correlação positiva com o EUR/USD.

Método Ratio, ou de Relação

Esse é um dos métodos de gerenciamento de capital mais flexíveis que existem. Ele não se aplica às opções digitais, mas se você for operar CFDs de Forex ou ações, pode utilizá-lo totalmente. A ideia por trás dessa abordagem é que você deve definir um ratio, ou relação, entre seus eventuais lucros e perdas.

Por exemplo, para cada risco, você quer ter um lucro, que será igual ao valor do risco multiplicado por três. Traduzindo isso em números, para cada US$ 10 que serão arriscados no trading, você quer pelo menos US$ 30 de lucro. Essa é uma ótima abordagem que é utilizada por muitos traders profissionais de sucesso. Ela permite que você trabalhe com diversas estratégias, mesmo que elas estejam longe de serem perfeitas.

Com esse método, você pode até usar estratégias com 50% de rentabilidade. Vamos dizer que você abriu 10 trades que resultaram em 5 perdas e 5 ganhos. Ao utilizar uma relação 1:1, seu resultado total será negativo, pois você perderá dinheiro no spread (Link to: Spread in Forex Trading).

Agora, se você aplicar uma relação 1:2, seus 5 trades bem-sucedidos cobrirão suas 5 perdas e te darão alguns lucros. Ou seja, quanto maior for a relação, mais dinheiro você pode ganhar no final da sequência de negociações. É aqui que a regra de fazer seus lucros aumentarem é 100% relevante.

Método do Gráfico

Essa abordagem não se aplica às opções digitais, mas se você for operar CFDs de Forex, ela pode ser muito útil. Diferentemente das estratégias anteriores, aqui você não precisa calcular nada.

Nesse caso, você corta suas perdas de acordo com a situação atual do gráfico. A estratégia mais popular aqui é encontrar o nível de preço mais próximo e colocar o seu stop logo abaixo dele. Se houver falsos rompimentos nesse nível, você pode colocar seu stop loss abaixo deles.

Esse é um exemplo de como esse método funciona. O ponto principal nesse caso é que há um falso rompimento no nível de suporte. Portanto, você pode colocar uma ordem de stop loss abaixo da mínima mais baixa que está mais próxima.

Um dos pontos negativos desse método é que ele não leva cálculos em consideração. Nesse caso, você pode melhorar essa abordagem ajustando o tamanho das suas posições dependendo da distância entre o preço pelo qual você compra um ativo e o preço do stop loss. Ao fazer isso, você pode aplicar a regra dos 2% novamente.

Se, por exemplo, a distância entre o preço de abertura e o do stop loss for de 10 pips, você deve ajustar o valor do seu trade de forma a perder apenas 2% do seu saldo total caso o stop loss seja acionado.

Martingale

Essa estratégia de gerenciamento de capital é muito arriscada e pode levar a grandes perdas. Ela se aplica a todos os instrumentos financeiros, incluindo opções digitais. A ideia aqui é abrir um trade igual ao anterior e dobrar o valor do investimento todas as vezes que você perder dinheiro.

O Martingale funciona da seguinte forma:

1. Você compra, por exemplo, um contrato Mais Alto investindo US$ 1 com uma rentabilidade de 85%;
2. Vamos dizer que esse trade acabou em perda;
3. Então, você compra outro contrato Mais Alto com 85% de rentabilidade, só que dessa vez investindo US$ 2;
4. Vamos dizer que você não conseguiu lucros novamente;
5. Agora seu total de perdas em dois trades é de US$ 3;
6. Você compra outro contrato Mais Alto do mesmo tipo investindo US$ 4 e, dessa vez, ele termina em lucro;
7. Agora você ganhou seus US$ 4 de volta e seu lucro foi de US$ 3,4;
8. Seu lucro líquido em todos os trades dessa sequência foi US$ 0,4, pois você perdeu US$ 3 anteriormente e cobriu suas perdas com US$ 3,4.

Essa estratégia pode parecer perfeita, mas ela quebra todas as regras do gerenciamento de capital. Além disso, tem uma coisa que a torna perigosa para os traders: todas as vezes que você dobra o tamanho do seu investimento, suas perdas ficam maiores. Se, por exemplo, você só tem US$ 100 no seu saldo, pode ter a seguinte sequência de perdas: US$ 1, US$ 2, US$ 4, US$ 8, US$ 16 e US$ 32. Se nenhum dos trades for positivo, não será possível continuar a sequência, pois, nesse caso, sua perda geral será de US$ 63 e seu saldo terá apenas US$ 37. Portanto, o Martingale seria uma ótima estratégia se você tivesse recursos ilimitados. Mas, como seu saldo é limitado, é melhor não tentar a sorte.

Dicas de Gerenciamento de Capital para Iniciantes

Mesmo que você conheça todas as estratégias básicas de gerenciamento de capital, às vezes pode não ser tão fácil aplicá-las. Pensando nisso, nós separamos algumas dicas úteis para iniciantes que permitirão que eles controlem seus orçamentos de trading adequadamente:

• Use stop losses. Você deve se preparar para usar stop losses em cada trade de Forex ou ações que abrir. Mesmo que você tenha calculado todos os riscos e entendido onde pode cortar perdas, seria uma boa ideia automatizar o processo colocando ordens de stop loss;
• Entenda os riscos do mercado. O trading não se trata apenas de lucros. Com certeza você vai se deparar com várias perdas durante sua carreira como trader. Portanto, é preciso entender os riscos com antecedência e, mais importante ainda, aceitá-los;
• Evite tomar decisões precipitadas. Um dos principais erros que os traders cometem é tomar decisões precipitadas baseadas em suas percepções do mercado. Cada decisão que você toma no trading deve ser baseada em pesquisas, incluindo o próprio valor do investimento que será colocado em cada trade;
• Seja realista. Não espere que o trading mude sua vida após uma operação bem-sucedida. Isso é praticamente impossível. Portanto, seja realista e defina suas expectativas de acordo com o seu saldo, valor do investimento por trade e a situação atual do mercado.

Conclusão

O gerenciamento de capital é uma parte muito importante do trading que permite proteger seu saldo de riscos excessivos e também fazer seus lucros aumentarem. Existem inúmeras táticas que você pode usar para garantir que seus riscos sejam razoáveis e te impedir de ir além daquilo que seu dinheiro permite.

Perguntas Frequentes

O Que é Gerenciamento de Capital no Trading?

São várias estratégias que permitem que você mantenha seus riscos em um nível aceitável enquanto aumenta seus lucros.

Como Faço para Controlar Meu Dinheiro no Trading?

Para fazer isso, você pode definir o valor que arriscará em cada trade específico. Além disso, você deve elaborar sua própria estratégia para proteger seu saldo de grandes perdas.

O Que é a Regra dos 2% no Trading?

De acordo com essa regra, você não deve arriscar mais do que 2% do seu saldo de trading.

Como Faço para Evitar Grandes Perdas no Trading?

Para evitar grandes perdas, os traders devem calcular com antecedência o valor que arriscarão em cada trade. Além disso, eles devem tirar lições de suas operações anteriores para minimizar possíveis erros no futuro.