قناة كيلتنر هو مؤشر تقني شهير صممه تشيستر كيلتنر في الستينيات وقام بتحديثه ليندا راشكي في الثمانينيات. وفي الوقت الحاضر، يستخدم المتداولون أحدث نسخة من أداة التحليل التقني هذه، والتي قام بتحديثها متداول مشهور. وعلى الرغم من أنه يبدو مشابهًا لمؤشر بولينجر باند والمغلفات، إلا أنه مؤشر فني مختلف تمامًا وله معادلته وحساباته الخاصة. من خلال قراءة هذه المقالة، ستتعرف على المزيد من المعلومات حول أساسيات أداة التحليل التقني هذه، بالإضافة إلى بعض الاستراتيجيات المثيرة للاهتمام التي يمكنك تطبيقها باستخدامها. ابدأ التداول باستخدام مؤشر قنوات كيلتنر على منصة بينولا.

شرح قناة كيلتنر

قناة كيلتنر هي مزيج من مؤشرين تقنيين: المتوسط المتحرك الأسي ومتوسط المدى الحقيقي. يقوم الأول بحساب متوسط السعر لعدد معين من الشموع ويعطي وزنًا لأحدث الأسعار. 

عندما يتعلق الأمر بمؤشر ATR، فقد ابتكره ويليس وايلدر، الذي وصف مفهومه في كتابه ”مفاهيم جديدة في أنظمة التداول التقنية“.

تتم حسابات قناة كيلتنر بالطريقة التالية:

• النطاق العلوي يساوي مضاعف EMA+ATR × مضاعف EMA+ATR؛
• الخط الأوسط هو المتوسط المتحرك الأسي النقي؛
• النطاق السفلي يساوي EMA – ATR x المضاعف.

يمكن للمتداولين تعيين فترة المتوسط المتحرك الأسي من تلقاء أنفسهم. ومع ذلك، يجب أن تضع في اعتبارك أن النطاق بين 15 و40 هو الأفضل للتداول اليومي (يعكس الخط جميع تغيرات الاتجاه وهو مرن بما فيه الكفاية). عندما يتعلق الأمر بالمضاعف، فإن المضاعف الشائع يساوي اثنين، مما يعني أن ATR مضروب في هذا الرقم لحسابات النطاق العلوي ومضروب في اثنين لحسابات النطاق السفلي.

يمكن للمتداولين تعديل المضاعف من تلقاء أنفسهم وفقًا للأصل الذي يستخدمونه في ممارسات التداول الخاصة بهم. على سبيل المثال، بالنسبة للعملات الأكثر تقلبًا، مثل الدولار الأسترالي/الين الياباني، والدولار النيوزيلندي/الين الياباني، والجنيه الإسترليني/اليورو، والدولار الكندي/الين الياباني، وغيرها، يمكنك زيادة المضاعف، بينما يمكنك التداول بالأسهم الأقل تقلبًا، مثل PG و MRK و VZ وغيرها، يمكنك ضبطه على أقل من اثنين.

كيفية إضافة قناة كيلتنر إلى منصة بينولا

باستخدام منصة بينولا، يمكنك بسهولة إضافة قناة كيلتنر بعدة خطوات بسيطة ومباشرة:

1. انتقل إلى المنصة وقم بتسجيل الدخول إلى حسابك.
2. انقر على أيقونة الأدوات في أعلى المنصة.
3. اختر مؤشرات الاتجاه في القائمة الموجودة على يسار المنصة.
4. انقر على قناة كيلتنر في القائمة المنسدلة.

سترى الآن المؤشر مطبقًا على الرسم البياني الخاص بك.

يسمح لك المؤشر بتغيير فترات المتوسط المتحرك و ATR وتعديل المضاعفات. كما ذكرنا من قبل، بالنسبة للتداول اليومي، فإن أفضل فترة تتراوح بين 15 و 40، ويجب تعديل المضاعف وفقًا للأصل وتقلباته.

أسفل الإعدادات، سترى بعض الميزات الإضافية، مثل لون النطاقات والخلفية. هذه تخصيصات تجميلية لا تؤثر على عمل المؤشر، ولكن إذا كنت لا تشعر بالراحة مع بعض الألوان الأساسية، يمكنك تغييرها في أي وقت. بعد الانتهاء من إعدادات قناة كيلتنر، يمكنك البدء في استخدام أداة التحليل التقني هذه على أكمل وجه. الآن بعد أن تعرفت على كيفية استخدام مؤشر قناة كيلتنر، دعنا ننتقل إلى العمل ونلقي نظرة على بعض الاستراتيجيات التي قد تكون مفيدة لك.

استراتيجيات مؤشر قناة كيلتنر

واحدة من أبسط الاستراتيجيات لمن يستخدمون قناة كيلتنر هي شراء عقود أعلى أو شراء العملات الأجنبية/الأسهم عندما يتراجع السعر عن الخط الأوسط. إذا قمت بتفكيك هذا المؤشر، سترى أن الخط الأوسط هو متوسط متحرك (أسي في حالتنا، ولكن لا يهم لأن الفكرة واحدة). عندما يتحرك الاتجاه لأعلى، يعمل الخط الأوسط كمستوى دعم أو خط اتجاه. ولذلك، إذا وصل السعر إلى هذا الخط الأوسط وانعكس لأعلى، يمكنك فتح الصفقات.

إذا كنت تتداول الخيارات الرقمية، فبعد إجراء الصفقة، يجب عليك ببساطة أن تنتظر وقت انتهاء الصلاحية. ومع ذلك، عند تداول الفوركس أو الأسهم، يمكنك أيضًا حماية صفقاتك عن طريق وقف الخسائر. في هذه الحالة تحديدًا، يمكنك وضع واحد في مكان ما في المنتصف بين النطاق الأوسط والنطاق السفلي. عندما يتعلق الأمر بالأرباح، يمكنك الاحتفاظ بالمركز حتى يخترق السعر الخط الأوسط.

إذا كنت تستخدم الشموع اليابانية، يمكنك زيادة هذه الاستراتيجية وإيجاد إشارات التقاء من أجل تحسين أدائها. في المثال أعلاه، يمكنك أن ترى أن المطرقة الصعودية تظهر بالقرب من الخط الأوسط، وهي إشارة انعكاسية. يرتفع السعر لاحقًا. لذلك، فإن استخدام أنماط الشموع اليابانية له فائدة كبيرة.

والآن بعد أن تعرفت على كيفية تطبيق هذه الاستراتيجية على الاتجاه الصعودي، دعنا نلقي نظرة على نفس الموقف، ولكن عندما يكون السعر في اتجاه هابط. بعد أن يصل السعر إلى الخط الأوسط من الأسفل، يمكنك شراء عقد أدنى أو بيع زوج عملات أو سهم. 

يمكن وضع وقف الخسارة في مكان ما في المنتصف بين الخط الأوسط والنطاق العلوي. أما بالنسبة للأرباح المحتملة، فيمكنك الاحتفاظ بصفقتك حتى يقوم السعر باختراق الخط الأوسط ويتحرك نحو النطاق العلوي. ضع في اعتبارك أنك إذا كنت تتداول الخيارات الرقمية، فلن تحتاج إلى وضع أوامر إيقاف الخسارة أو التفكير في أرباحك عند إغلاق العقد عند انتهاء صلاحيته. لذلك، فإن المخاطر الخاصة بك محددة مسبقًا.

لجعل هذه الاستراتيجية أفضل، دعنا نطورها مرة أخرى باستخدام أنماط الشموع. إذا وجدت مجموعة من الإشارات، فيمكنك شراء عقد أدنى أو بيع زوج عملات أو سهم. في حالتنا، لدينا نمط الشهاب، وهو ما يعني أن السعر من المحتمل أن ينعكس هبوطيًا مرة أخرى. لذلك، مع هذا التقاء الإشارات، يكون لديك فهم أفضل لما يحدث على الرسوم البيانية.

استراتيجيات الاختراق

على غرار العديد من المؤشرات الأخرى من هذا النوع، تسمح لك قناة كيلتنر بالعثور على الاختراقات وتداولها. عندما تظهر، يغادر السعر القناة ويبقى فوقها أو تحتها لفترة من الوقت. في مثالنا الأول، سننظر في الحالة التي يحقق فيها السعر اختراقًا علويًا ويبقى فوق القناة لفترة من الوقت.

إذا حدث ذلك، يمكنك شراء عقد أعلى أو ببساطة شراء زوج عملات أو سهم. كما ترى، يبقى السعر فوق القناة لفترة من الوقت، مما يؤسس قمم وقيعان جديدة، مما يسمح لك بالاحتفاظ بصفقتك لفترة، على الأقل حتى يصل السعر إلى الخط الأوسط.

يمكن وضع وقف الخسارة في مكان ما بالقرب من الخط الأوسط في هذه الحالة. أما بالنسبة لتوقعات الربح، فيمكنك الاحتفاظ بصفقاتك حتى يصل السعر إلى الخط الأوسط. ضع في اعتبارك أنه عند تداول الخيارات الرقمية، لا تحتاج إلى وضع وقف الخسائر وجني الأرباح.

الآن دعنا نلقي نظرة على حالة معكوسة عندما يقوم السعر باختراق النطاق السفلي خلال الاتجاه الهبوطي. إذا حدث ذلك، يمكنك شراء عقد أقل أو بيع زوج عملات/سهم. علاوة على ذلك، في حالتنا، إذا فقدت فرصة واحدة، يمكنك فتح صفقة في وقت لاحق خلال اختراق آخر يحدث مع شمعة هابطة ضخمة.

يمكن وضع وقف الخسائر في مكان ما بين النطاق السفلي والخط الأوسط. أما بالنسبة للأرباح، فيمكنك الاحتفاظ بصفقاتك حتى يصل السعر إلى الخط الأوسط.

الجمع بين الاستراتيجيات

كلتا الاستراتيجيتين مثيرة للاهتمام للغاية وقد تساعدك على البدء في كسب المال في الأسواق المالية إذا قمت بتطبيقها بالطريقة الصحيحة. ومع ذلك، فإن ما يجعل هذا المؤشر أكثر إنتاجية هو إمكانية الضغط على كل العصير من الموقف.

في المثال أعلاه، يمكنك أن ترى إشارتين تأتيان من هذا المؤشر. علاوة على ذلك، يمكن هنا تطبيق كلتا الاستراتيجيتين، متابعة الاتجاه، والاختراق. أولاً، بعد أن يحقق السعر اختراقًا للنطاق العلوي، يمكنك شراء عقد أعلى أو شراء زوج عملات/سهم والاحتفاظ بالأخير.

بعد فترة، يتجه السعر لاختبار الخط الأوسط ويشكل نموذج ابتلاع صعودي هناك، وهي إشارة أخرى لشراء عقد أعلى أو شراء زوج عملات/سهم.

في هذه الحالة بالتحديد، يكون لديك إشارة واضحة عند الخروج من صفقات الفوركس أو الأسهم الخاصة بك حيث يظهر نمط شمعدان الشهاب في وقت لاحق.

قنوات كيلتنر مقابل البولنجر باند

يبدو المؤشران متشابهين للغاية، بل إن بعض الاستراتيجيات التي يمكنك تطبيقها عند استخدامهما تبدو متشابهة للغاية أيضًا. ومع ذلك، يجب أن تضع في اعتبارك أنه على الرغم من أنهما قد يبدوان كتوأمين، إلا أن هناك بعض الأشياء التي تجعلهما مختلفين.

فقناة كيلتنر تستخدم مؤشر ATR، في حين أن مؤشر بولينجر باند يعتمد على معلمة الانحراف المعياري. في حين أن تفسير الإشارات في كليهما قد يبدو متشابهًا، إلا أن الطريقة التي يتم إنتاجها بها قد يكون لها تحريفات، والتي بدورها قد تؤدي إلى مواقف تبدو فيها هذه الإشارات مختلفة.

قنوات كيلتنر في التداول: دليل الفيديو

التوصيات الرئيسية لتفسير قناة كيلتنر

مثل العديد من المؤشرات التقنية الأخرى، فإن قناة كيلتنر توضيحية للغاية. ومع ذلك، فإن بساطتها قد تقودك إلى المسار الخاطئ. لذلك، قمنا بتجميع بعض النصائح التي يمكنك قراءتها وتعديل استراتيجيات التداول الخاصة بك عند استخدام هذه الأداة:

• تعتمد فعالية المؤشر على الإعدادات. تستخدم الاستراتيجيات التي قدمناها في هذه المقالة الإعدادات القياسية (EMA 20، و ATR 10، والمضاعف 1). إذا قمت بتعديلها، فقد تعمل هذه الاستراتيجيات بشكل غير صحيح؛
• في حين أن قناة كيلتنر هي مؤشر تتبع الاتجاه، يمكنك تهيئتها لتعمل بشكل مسطح؛
• قناة كيلتنر هي مؤشر مستقل، ويمكنك استخدامها كنظام تداول جاهز. ومع ذلك، لتحسين استراتيجياتك، يمكنك إضافة تحليل الشموع اليابانية أو أي نظام آخر لتحسين استراتيجياتك؛
• في بعض الحالات، يمكنك أن ترى أن السعر يتجاوز الخطوط ويقوم بحركات قد تجعلك تعتقد أن المؤشر لا يعمل. في معظم الحالات، يحدث هذا بسبب الأساسيات القوية. ولذلك، نوصي بمتابعة إصدارات البيانات القادمة من أجل معرفة أن تحركات الأسعار ذات الزخم الهائل قد تحدث.

الخاتمة

قناة كيلتنر هي مؤشر يتبع الاتجاه. ولذلك، يمكنك باستخدامها الكشف عن اتجاهات السوق الحالية وفهم الوضع بشكل أفضل. علاوة على ذلك، يتيح لك جزء ATR من أداة التحليل التقني هذه الاستفادة من المواقف التي تتسارع فيها حركة السعر.

نظرًا لكونها مؤشرًا تقنيًا مستقلًا، تتيح لك قناة كيلتنر إجراء صفقات بناءً على إشاراتها. ومع ذلك، يوصى باستخدام أنظمة تداول أخرى للعثور على التقاء الإشارات والتفاعل بشكل أفضل مع تغيرات السوق.

عند التداول خلال أسواق النطاق، يمكنك استخدام النطاق العلوي كمستوى مقاومة والسفلي كمستوى دعم. 

قناة كيلتنر هي حل رائع للمحترفين والمبتدئين على حد سواء. فهي توضيحية للغاية ولا تتطلب أي تحضيرات تقريبًا قبل أن تتمكن من البدء في استخدامها بأقصى سرعة.

الأسئلة الشائعة

ماذا تخبرك قناة كيلتنر؟

يستخدم المؤشر في الغالب لتحديد الاتجاهات وتقلبات السوق.

هل مؤشر قناة كيلتنر أفضل من مؤشر بولينجر باند؟

لا يمكننا القول أن أحدهما أفضل من الآخر. فكلاهما منتج بما فيه الكفاية وأظهر أداءً رائعًا بمرور الوقت.

هل قناة كيلتنر رائدة أم متأخرة؟

المؤشر متأخر لأنه يعتمد على المتوسط المتحرك، وهو مؤشر متأخر أيضًا.

كيف تستخدم قناة كيلتنر؟

يمكنك استخدام أداة التحليل التقني هذه للكشف عن اتجاه السوق الحالي والعثور على نقاط الدخول.