Os mercados globais estão se preparando para um choque duplo nesta semana, à medida que os dados do mercado de trabalho dos EUA são divulgados. O ambiente geral sugere que o modo de aversão ao risco continuará, à medida que as tensões no Oriente Médio estão se desenvolvendo. O foco estará em saber se os dados econômicos dos EUA fornecerão picos de volatilidade ou se a geopolítica roubará a cena.

A situação em torno do Estreito de Hormuz permanece complexa. O estreito ainda está bloqueado, o que sustenta preços mais altos do petróleo. Além disso, não há sinais de desescalada, o que favorece o modo de aversão ao risco. O Presidente dos EUA afirma ter negociações com o Irã, mas Teerã recusa qualquer conversa com a Casa Branca. Além disso, há rumores de que os EUA estão prontos para encerrar suas operações contra o Irã mesmo sem a reabertura do Estreito de Hormuz.

Por um lado, isso significa que um cessar-fogo pode estar próximo. Por outro lado, não há garantia de que o Irã abrirá o estreito mesmo se os EUA interromperem suas operações militares.

Nesta semana, os dados do mercado de trabalho dos EUA estarão em foco. Embora tradicionalmente proporcionem maior volatilidade, é improvável que os participantes do mercado deem grande ênfase a esses dados nesta semana devido a fatores geopolíticos complexos e ao aumento da pressão inflacionária. Com isso, mesmo que os números do mercado de trabalho dos EUA sejam decepcionantes, as chances de que o Fed permaneça cauteloso são altas.

De qualquer forma, o cenário para o Fed e a maioria dos principais bancos centrais permanece negativo. Eles podem ter que escolher entre salvar suas economias cortando taxas ou evitar medidas agressivas para combater a inflação mais alta.

EUR/USD: Pressão Geopolítica Mantém o Euro Sob Controle

O par de moedas permanece sob pressão devido à instabilidade geopolítica e à fase ativa do conflito entre os EUA e o Irã. O euro não consegue sequer se beneficiar de uma postura contracionista do BCE. Dados estáveis da Zona do Euro não conseguem fornecer suporte à moeda em meio à aversão ao risco. Quando se trata do par de moedas, o dólar americano está recebendo suporte mais forte devido à postura contracionista do Fed. O Federal Reserve não considera quaisquer cortes de juros este ano. Além disso, o dólar americano está sendo sustentado pelo sentimento geral de aversão ao risco.

Do ponto de vista técnico, o par de moedas continua a cair com algumas altas temporárias. O EUR/USD está sendo negociado próximo à banda superior do indicador Bollinger Bands. Os traders podem comprar acima de 1,1500 visando 1,1580 e 1,1600. No lado negativo, os traders podem vender a partir de 1,1480, visando 1,1400.

GBP/USD: Libra Sob Pressão devido à Inflação e aos Riscos Energéticos

O par de moedas permanece sob pressão em meio à incerteza geopolítica e aos riscos de aumento da inflação. Os dados finais do PIB do Reino Unido divulgados hoje quase não tiveram impacto sobre a libra, pois já estavam precificados. Além disso, há uma pequena chance de que o BoE corte as taxas de juros em um ambiente de inflação crescente. Isso cria uma situação difícil para o Banco da Inglaterra, pois não há instrumentos para apoiar a desaceleração da economia.

Do ponto de vista técnico, o par de moedas permanece sob pressão, tentando se recuperar após atingir uma nova mínima local. O GBP/USD permanece próximo à banda superior do indicador Bollinger Bands. Os traders podem comprar acima de 1,3250 visando 1,3300 e 1,3400. Vendedores podem entrar abaixo de 1,3190 visando 1,3100.

WTI: Riscos de Oferta Mantêm os Preços Elevados

Os preços do petróleo estão sendo sustentados pelo conflito em andamento no Oriente Médio. A situação em torno do Estreito de Hormuz permanece complexa. A Agência Internacional de Energia está pronta para liberar seus estoques para apoiar o mercado. No entanto, isso não será suficiente para cobrir a demanda no longo prazo. Se o conflito continuar, o WTI provavelmente verá novas máximas.

Do ponto de vista técnico, o WTI está sendo negociado abaixo da linha média do indicador Bollinger Bands, próximo de suas máximas locais. Os traders podem comprar a partir de 101,60, visando 104,00 e 105,00. Vendedores podem entrar a partir de 99,00 visando 98,00.

Ouro: Demanda por Segurança Encontra um Dólar Forte

O ouro está equilibrado entre a demanda por segurança e o crescente suporte ao dólar americano. É improvável que o Fed corte as taxas de juros, o que significa que não haverá suporte adicional para o metal precioso. Por outro lado, as tensões geopolíticas ainda permanecem no foco dos participantes do mercado. Portanto, é provável que o ouro continue sendo negociado dentro de um intervalo.

Do ponto de vista técnico, o preço permanece abaixo da banda superior do indicador Bollinger Bands. Compradores podem entrar a partir de 4.600 visando 4.640 e 4.680. No lado negativo, os traders podem vender a partir de 4.530 visando 4.500 e 4.460.